Sisällysluettelo:
Osakkeita tai osuuksia maksava sijoitusrahasto palauttaa osan tuloistaan sijoittajille. Osingon määrä ei ole yhtä tärkeä kuin tuotto, mikä tarkoittaa osinkoa edustavan tuoton prosenttiosuutta. Esimerkiksi 10 sentin vuotuinen osinko 1 dollarin osakkeesta tarkoittaa, että varastot tuottavat 10 prosenttia. Osinkoja laskettaessa on aina hyödyllistä tarkastella "brutto" suhteessa "nettotuottoon".
Brutto tuotto
Bruttotuotto on osinkotuotto osakkeelle ennen kulujen, verojen tai vähennysten huomioon ottamista. Bruttotuoton laskeminen on yksinkertainen asia jakaa osinkoa osakekurssilla, kun sijoittaja osti vakuuden. "Nykyinen" tuotto olisi sama laskenta käyttäen osakekurssia, kun osinko maksetaan. Tuloksena oleva prosenttiosuus ei sisällä pääomavoittoa tai -tappiota, toteutunut tai realisoitumaton. Monet varastot maksavat neljännesvuosittain osinkoja, jotka on lisättävä koko vuoden aikana, jotta voidaan laskea vuotuinen bruttotuotto.
Rahastojen maksut
Sijoitusrahastot maksavat osuuksia, vaikka useimmissa tapauksissa ne toimivat vain kerran vuodessa vuoden loppua kohti. Rahasto on arvopaperisalkku: osakkeet, joukkovelkakirjat, talletustodistukset, rahamarkkinasopimukset, futuurisopimukset tai näiden ja muiden sijoitusvälineiden yhdistelmä. Rahaston jakelu edustaa rahaston saamia tuloja sen eri sijoituksista sekä arvopapereiden osto- ja myyntivoittoja. Rahastojen ja osakkeiden bruttotuotto säilyy ennallaan: jakauman tai osingon määrä jaettuna markkinahintaan maksupäivänä. Rahasto ja osakekurssit mukautuvat tyypillisesti alaspäin, jotta ne heijastaisivat maksua, kun se tapahtuu.
Osakekohtaiset osingot ja verot
Jos sijoitusten käyttöikä olisi yksinkertainen, nettotuoton tuottoa ei tarvitse laskea. Mutta nettotuotto on lakkaamaton totuus siitä, kuinka paljon olet itse ansainnut kyseisestä sijoituksesta. Kun osake maksaa osinkoa, Internal Revenue Service astuu ja perii veron verosta. Veron osuma on vähennettävä osingon määrästä ennen nettotuoton laskemista. Verolainsäädännössä on lisäksi epätodennäköistä luokitella osingot "tavalliseksi" tai "päteväksi". Maksat tavanomaisista osingoista veroa samalla verokannalla kuin muiden ansaitsemiesi tulojen vero. Pätevillä osingoilla on alempi pääomavoitto.
Sijoitusrahaston nettotuotot
Jos pidät sijoitusrahastoa, nettotuotto on jakelumäärä, josta on vähennetty rahaston veloittamat menot, samoin kuin tämän jakelun verot. Kaikki sijoitusrahastojen maksut ja kulut, yleensä 1-2 prosentin alueella. Rahasto paljastaa vuosikertomuksessaan veloittamansa kulut. Nettotuoton laskemiseksi vähennä kustannukset jakelumäärästä ja jaa sitten tulos rahaston sulkemishintaan maksupäivänä. Vaikka sijoitat jakelun uudelleen useampiin rahaston osakkeisiin, heidät verotetaan edelleen sinä vuonna, jona sait ne.