Sisällysluettelo:
S&P 500: n brutto- (ennen kuluja) tuotto useiden vuosien aikana lasketaan vuosittain, jotta saadaan keskimääräinen tuotto vuodessa. Saadaksesi tuoton S&P 500: lle, yksi sijoittaa rahastoon, joka seuraa indeksiä. Rahaston kulut, yksinkertaistettu kulusuhteina, vähentävät pääomavoittoja. Inflaatio ja verot peruuttamisen jälkeen jatkavat työtä sijoittajan kanssa nettotuoton vähentämiseksi.
vaihe
Voit laskea bruttotuoton käyttämällä indeksiarvoja. Esimerkiksi sanotaan, että 25. huhtikuuta 2005 tehtiin 1000 dollarin investointi. Oletetaan, että kaikki varat poistettiin 26.4.2010. 25. huhtikuuta 2005 S&P 500 Roth -indeksi (symboli "^ GSPC") oli 1162.10 pistettä. Viisi vuotta myöhemmin, 26. huhtikuuta 2010, indeksi oli 1212,05. Näiden kahden arvon välinen ero on: 1212,05-1162,10 = 49,95. Tämä luku jaetaan lähtöarvolla, jotta saat desimaalin 0,0429 eli 4,29 prosenttia viiden vuoden aikana.
vaihe
Vuotuinen bruttotuotto. Keskimääräinen tuotto vuodessa olisi 4,29 / 5 = 0,858 prosenttia. Dollarin keskimääräinen tuotto oli 42,9 / 5 = 8,58 dollaria.
vaihe
Kerroin vuotuisen kustannussuhteen suhteen. United Association S&P 500 -indeksin (luokka I) rahastoesite antaa 0,28 prosentin kustannussuhteen. Yksinkertaisuuden vuoksi oletetaan, että bruttotuotto on 0,858 prosenttia ja vuotuinen kulusuhde 0,280 prosenttia. Lasketaan jälleen: 0,280 / 0,858 100 prosenttia tuottaa 32,6 prosenttia. Nyt vuotuinen tuotto on 8,58 (1-0,326) tai 5,78 dollaria. Viiden vuoden aikana dollarin tuotto olisi 28,9 (5,78 * 5).
vaihe
Maksaa veroja. Vuosina 2005–2009 ei ole veroja, koska rahat sijoitetaan rahastoon, eikä niitä ole käytettävissä menoja varten. Vuonna 2010 keräämällä rahalla on vuoden 2010 verokanta pääomavoitoista. Kun oletetaan, että verotulojen verokanta on 15 prosenttia, verojen palautus on 85 prosenttia (100–15) siitä, mitä se oli aikaisemmin. Tulos: 0,85 * 28,9 = 24,57 dollaria. Verojen palautus on nyt tehokkaasti 2,457 prosenttia viiden vuoden aikana.
vaihe
Muista inflaatio. Oletetaan, että inflaatio on vakio 1 prosentti vuodessa. Inflaatioon mukautettu tuotto voidaan laskea Investopedian kaavan mukaan. Kun inflaation jälkeinen tuotto on 2,455 prosenttia ja inflaatio oli 1 prosentti, inflaation jälkeinen tuotto on (1,02475 / 1,01) - 1 = 0,0146 tai 1,46 prosenttia. Tämä vastaa 10,46 verotuksen jälkeistä, inflaation jälkeistä dollaria viiden vuoden aikana; 10,46 / 5 = 2,09 dollaria vuodessa.